Joulukuun ostot - Osinkovirtaa ja kasvavia rahastoja

Joulun lähestyessä ei pörssisijoittaminen tyypillisesti ole päällimmäisenä mielessä.

Tästä huolimatta olen viimepäivinä ehtinyt sijoittaa rahoja, jotka vapautuivat marraskuun lopussa ja joulukuun alussa tehdyistä myynneistä.

Ostolistalle pääsivät:

• SDIV: Global X SuperDividend ETF, joka sijoittaa globaalisti paljon osinkoa maksaviin yrityksiin. Tämä ETF tuo tasaista osinkotuottoa joka kuukausi
• PSEC: Prospect Capital Corporation, amerikkalainen iso BDC, jonka osakekurssi laski jyrkästi joulukuun alussa yhtiön ilmoitettua osingon laskusta. Ostin erän pohjilta hintaan 8.06. Nyt kurssi noussut hieman takaisin. Tärkeintä kuitenkin että yritys pystyisi pitämään uuden osinkotasonsa, jolla kuitenkin tuottaisi yli 11% vuotuista osinkotuottoa
• Nordnetin Superfondet Norge: Öljyn hinnan laskun seurauksena Oslon pörssi on syksyllä tullut alaspäin. Vaikka odotettavissa ei ole supernopeaa toipumista, näen kuitenkin nyt mahdollisuuden pääsyyn Norjan markkinoille hiukan edullisempiin arvostuskertoimiin kuin aikaisemmin. Etuna Nordnetin Superrahastojen kautta sijoittamisessa tietysti on myös se, että rahasto on Nordnetin muiden Superahastojen tavoin kuluton.
• IS3N: iShares Core MSCI Emerging Markets IMI UCITS ETF on minulla Nordnetin kautta kuukausisäästämiskohteena. Tämä ETF on kulurakenteeltaan erittäin edullinen kehittyvien markkinoiden ETF, jota voi vielä Nordnetin ETF-kuukausisäästämissopimuksen kautta ostaa ilman välityspalkkiota 
• OPR-Vakuus Oy B-sarjan osake: Sijoitin pienen erän lisää OPR-Vakuus Oy:n B-sarjan osakkeeseen Tuottoa.fi -palvelun kautta. Sijoitettaessa vielä tämän vuoden puolella, yritys maksaa sijoituksille puolen vuolen jälkeen jopa kahdeksan prosentin kiinteän osingon. Päätin tuohon laittaa toisen pienen sijoituksen syksyllä aikaisemmin laittamani lisäksi. Saa nähädä tulenko olemaan tuohon sijoitukseen tyytyväinen vai pettynyt pitkällä tähtäimellä. Lisää tietoa voit lukea oheisesta linkistä:  8% verovapaata osinkoa - Tuottoa.fi!

Mikään kohteista ei ollut salkussa uusi vaan kaikissa ainoastaan lisäsin sijoituksia ns. vanhoihin kohteisiin.

Näiden sijoitusten jälkeen on aika siirtyä joulun viettoon. Erittäin hyvää ja rauhallista joulua kaikille lukijoille.

-------------------------------------- Mainos ----------------------------------------------
Aloita ETF-kuukausisäästäminen ilman välityspalkkiota
Aloittamalla ETF-kuukausisäästämisen nyt, voi voittaa kuukausisäästösopimukseen kuuluvaa ETF-rahastoa 100 eurolla. Nordnet arpoo kolme 100 euron ETF-merkintää kaikkien asiakkaiden kesken, joilla on toteutunut ETF-kuukausisäästö 5.1.2015.
-------------------------------------- Mainos ----------------------------------------------

Öljy-yhtiöt syöksyssä. Oston paikka?

Öljyn hinta on viimepäivinä syöksynyt kovaa vauhtia alaspäin. Samassa yhteydessä kaikki alan yritykset ovat kokeneet kovia.

Alaspäin ovat tulleet niin isot integroidut öljyjätit kuten Exxon tai Chevron, kuin vielä herkemmät öljyn poraukseen erikoistuneet yhtiöt kuten Seadrill tai Fred Olsen Energy. Jälkimmäisten osakkeiden syöksyyn vaikuttaa se, että useat öljy-yhtiöt ovat siirtämässä uusia öljynetsintähankkeitaan hintojen laskiessa ja uusien mahdollisten kenttien muuttuessa siten kannattomaksi.

Itselläni investointeja öljysektorilla ei tällä hetkellä ole kun pari viikkoa sitten poistin salkustani ainoat alan yritykset tappioiden lunastamiseksi verotusta silmällä pitäen. Laskua on tuon jälkeen tapahtunut edelleen valtavasti ja nyt alkaakin hiukan jo mietityttämään, että pitäisikö hiljalleen alkaa palata markkinoille. Putoavaan miekkaan tarttuminen on kuitenkin osunut kohtaloksi nyt muutaman kerran, joten jokainen päivä, jonka malttaa pysyä poissa markkinoilta on todennäköisesti plussaa.

Kohteita joita itse katsoisin:

• Integroidut läntiset öljy-yhtiöt jotka maksavat kelpo osinkoa. Malliesimerkkinä esim. Chevron, joka maksaa yli 4% osink ja saa suojaa liiketoimintaansa öljyn hinnan laskulta polttoaineen myynnistä asiakkaille
• Tunnuslukujen valossa törkeän halvaksi käynyt Venäjän kaasujätti, Gazprom, joka ruplan halvetessa ja öljyn hinnan laskiessa on pudonnut kuin kivi. Tuota tietysti voisi suositella vain riskihakuiselle pelaajalle
• Tasaisenpaan ja hajautetumpaan menoon investointi esim Oslon pörssin isoimpien yritysten indeksiin, jossa käytännössä joka toinen yritys on öljy-ja kaasuteollisuudessa. Tuohonhan pystyy sijoittamaan Nordnet Superfondet Norgen kautta. Riskinä tuossa kuten Venäjälläkin on potentiaaliset valuuttakurssivaihtelut.

Jään itse miettimään milloin olisi aika hypätä mukaan. Tyypillisestihän parhaat sijoitukset tehdään silloin kun markkinoilla on täysi kauhu päällä. Siten öljy-yhtiöissä tällainen paikka varmasti muodostuu nyt tavalla tai toisella. Ajoitus markkinoille hyppäämisen suhteen on kuitenkin todella tärkeää. Toivottavasti maltan odottaa tarpeeksi pitkään.
-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------


Täysin kuluton Nordnet Superrahasto Suomi sai seuraa! Superfonden Sverige, Superfondet Norge ja Superfonden Danmark ovat indeksirahastoja, joissa ei ole merkintä-, lunastus-, hallinnointi- tai kaupankäyntipalkkiota eikä sinua rasiteta vaikeaselkoisilla ehdoilla. Rahastot sijoittavat osingot uudelleen kasvuosuuksien tavoin. Mukaan pääset jo 15 €:n sijoitussummalla.


-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------

Marraskuun osinkot

Kuten mainittu, aina eivät kaikki sijoitukset mene niinkuin pitäisi. Edellisessä postauksessa kävin läpi muutamia hutilyöntejä, jotka menivät näin loppuvuodesta verokarhun pelossa myyntiin.

Moni muu asia on kuitenkin sijoituksissa mennyt tänä vuonna aika hyvin. Olen siirtänyt salkkuani kohti kansainvälisempää, tasaisesti tuottavaa osinkosalkkua. Tuolla saralla alkaakin askel askeleelta tulla aina vain parempaa tulosta. Kun aikaisemmin salkussa oli melkein pelkästään kerran vuodessa osinkoja antavia suomalaisosakkeita, on nyt salkussa jo niin paljon kuukausittain tai vuosineljänneksittäin osinkoja maksavia yrityksiä, että osinko tulo on huomattavan paljon tasaisempaa.

Marraskuun osinkosaldo onkin kasvanut erittäin paljon edellisvuodesta. Marraskuussa osinkoja tuli jo yli 330 Euroa (ennen veroja). Osinkoja tuli mm.:

• amerikkalaisista REIT-yrityksistä
• amerikkalaisista BDC-yrityksistä
• osinkofokuksella sijoittavasta ETF:stä (SDIV)

Tämän lisäksi osinkoja tuli muutamasta eksoottisemmasta, vielä merkittävästi riskipitoisemmasta sijoituksesta, joista kummastakin kirjoitin jo aikaisemmin:

• erityisvivutetusta,  mREITteihin sijoittavasta MORL nimisestä ETN:stä ja
• OPR-Vakuus Oy B-sarjan osakkeeseesta, johon voi sijoittaa heidän Tuottoa.fi -palvelun kautta

Edellä mainittuun liittyen, OPR-Vakuus Oy kirjoitteli muutama päivä sitten, että nykyinen tarjous (aikaisempi kirjoitukseni tästä), jossa sijoituksilla voi saada puolen vuoden jälkeen jopa kahdeksan prosentin kiinteän osingon on tulossa loppuun.  Ensi vuoden alussa ei enää uusia B-sarjan osakkeita tarjota, vaan tarjous huononee uusien sijoitusten osalta prosenttiyksiköllä, 7 prosentin osinkoon puolen vuoden jälkeen. Tämän vuoden puolella merkityillä osakkeilla voi vielä saavuttaa tuon aikaisemman 8% tason. Tuleva pudotus tuotossa tekee sijoituksesta tietysti huomattavasti vähemmän kiinnostavan. Jos siis mietit hajauttamista tuollaiseen kohteeseen, kannattaa toimia tämän vuoden puolella. Lisää tietoa voit lukea oheisesta linkistä:  8% verovapaata osinkoa - Tuottoa.fi!

Vuodenlopun inventaario ja tappioiden lunastusta

Vuoden lopun inventaario on nyt tehty. On ollut aika katsoa mitä tappiolla olevia osakkeita pitäisi salkusta puhdistaa ulos, niin että en joutuisi maksamaan ylimääräisiä veroja pääomatuloista ensivuonna.




Valtaosa salkustani on kauniisti voitolla tai pyörii noin ostohinnan paikkeilla. Kuten tavallista, muutama "musta lammas" kuitenkin mahtuu minunkin salkkuuni.


Salkussani oli kolme osaketta, jotka voi näin jälkikäteen sanoa olleen todella huonoja sijoituksia. Kaikki noista osakkeista olen vielä ostanut tänä vuonna.




Myyntiin menivät seuraavat osakkeet:

• Fred Olsen Energy: Ostin norjalaista öljynporaukseen erikoistunutta osakketta elokuussa 2014. Kurssi oli vuoden alussa 250 NOK ja itse ostin hintaan 140 NOK uskoen että pohjat oli jo nähty. Öljyn hinnan romahdus on kuitenkin romahduttanut edelleen öljyalan yritysten kurssit. Myin FOEt pois melkein 50% tappiolla
• Gazprom: Venäläinen kaasujätti tarttui haaviin toukokuussa 2014, kun vielä kuvittelin Ukrainan kriisin tasoittuvan. Heinäkuussa kriisi eskaloitui Malaysian Airlinesin pudotuksen seurauksena. Pelkkää alamäkeä ollut tuosta asti. Öljyn hinnan lasku on iskenyt pahasti myös Gazpromiin ja jouduin tästäkin osakkeesta kuittaamaan kelpo tappiot. Turskaa 35%.
• OIBR: Brasialainen operaattori tarttui salkkuun parissa erässä kesä-heinäkuussa. Tämä oli toinen putoava puukko joka tarttui käteeni. Osakekurssi oli vuoden alussa n. 1.8 USD, itse ostin sitä keskihintaan 0.82 USD. Tällä kertaa isoin pudotus tuli OI:n kanssa yhteisyritykseen menneen Portugal Telecomin portugalilaiselle pankille antamasta miljardilainasta, joka jäi kyseiseen "roskapankkiin" sen mennessä kupit nurin. Nyt myin osakkeet 40% tappiolla.

Todella surkeita tarinoita kaikki. Omassa salkussa näiden tappioiden määrä vastaa yhteensä n. 1.5% salkusta. Turhan iso potti, mutta ei kaada taloutta. Iskua lisäksi hiukan helpottaa se, että saan tosiaan vähennettyä nämä tappiot tämän vuoden voitoista niin että sentään maksettavien verojen määrä laskee reilusti.


Kaiken kaikkiaan tietysti näistä voi jotain oppia.

• Ensinnäkin: Hajautus on tärkeää. Esim ETF:ien kanssa ei tällaisiin putoamisprosentteihin pääse.
• Toiseksi: Putoavaa puukkoa ei kannata yrittää kaapata. Kaksi näistä yrityksistä oli ostettu kun mielestäni olivat niin edullisia, etteivät voisi enää pudota. Nämä ovat hyviä esimerkkejä että hinta voi aina puolittua.

       

Uutta väriä pörssiin

Pörssiin on taas tulossa uusi tietotekniikkayritys. Tietoturvayhtiö Nixu ilmoitti tänään, että sen osakeanti on merkitty täyteen ja yhtiö osakkeilla aloitetaan kaupankäynti pörssin First North -listalla arviolta joulukuun 5. päivä.


Aikaisemmin viimeviikolla Aspo pääsi vihdoin pitkän puhumisen jälkeen tositoimiin yhden tytäryhtiönsä Leipurin listaamisen suhteen. Anti on tällä hetkellä käynnissä ja päättyy 5.12.


Todella hienoa, että näitä uutuuskohteita saadaan pörssiin mukaan. Uskon, että nämä uudet pörssilistaukset ovat hyväksi pörssille ja meille sijoittajille yleensä. Jokainen uusi listaus antaa lisää sijoituskohteita meille tavallisille sijoittajille ja samalla tietysti yritykset saavat lisää pääomaa kasvuun ja maailmanvalloitukseen. Vielä kun valtiovalta ymmärtäisi kohdella verotuksen kannalta listattuja ja listaamattomia yrityksiä ja niiden omistajia samalla tavalla. Kyllä olisi listoille tunkua.


Itse en Nixuun sijoittanut, enkä todennäköisesti tule Leipurinkaan omistajaksi, mutta toivotan onnea yrityksiin sijoittaneille.

Parhaat sijoitusblogit tai -sivustot?

Viimeiset pari viikkoa olen pitänyt sijoittamisen suhteen hiljaiseloa. Normaalin Nordnetin rahasto- ja ETF-kuukausisäästämisen lisäksi (Tietoja mm. oheisesta linkistä: Aloita ETF-kuukausisäästäminen) kaikki energia on mennyt työntekoon ja harrastuksiin. En ole ehtinyt edes kunnolla seuraamaan markkinoiden liikkeitä tai sisääntulevan osinkovirran suuruutta.

Pian pitäisi kuitenkin aloittaa salkun valmistelu vuodenvaihteeseen: Tehdä laskutoimitukset vuoden luovutusvoitoista ja tappioista, katsoa mitä kaikkia liikkeitä pitäisi vielä tehdä niin, että ylimääräisiä luovutusvoittoveroja ei joudu maksamaan, jne. Olisi sopiva väli-inventaarion paikka.

Samalla kun aloitan seuraavien päivien aikana tuon vuodenvaihteen valmistelun, ajattelin kysellä satunnaisilta blogin lukijoilta hyviä vinkkejä muista blogeista ja muita sivustoista, joita te seuraatte ahkerasti, ja josta saatte hyviä vinkkejä tai tärppejä sijoituskohteittenne valintaan.

Itse seuraan tietysti aktiivisesti suomalaisia talousalan lehtiä (Arvopaperi, Kauppalehti, jne), joitakin hyviä suomalaisia bloggereita (Osinkosijoittaja, Kinski, jne), mutta eritoten minua kiinnostaisi hyvät kansainvälisiä osakemarkkinoita seuraavat tiedonlähteet. Esim. parhaat blogit osinkosijoittamiseen Suomen ja USA:n ulkopuolella, kehittyvien markkinoiden hyvät kohteet, jne.

Mitkä ovat niitä blogeja ja siteja, joita oikeasti minun kannattaisi laittaa omaan blogrolliin mukaan?

Eilisen oppi: Muista hajautus

Jälleen yksi pörssiviikko lähestyy loppuaan. Tuloskausi on päällä ja yllätyksekseni suomalaisten pörssiyritysten tulossato on ollut kohtuullinen hyvä viimeisten parin viikon aikana. Kauhukuvat kurssien ropisemisesta eivät ole toteutuneet, ainakaan vielä.


Itse olen tehnyt viimeaikoina kaksi sijoitusta, kummatkin jo tuttuun tapaan REIT-sijoituksia. Salkkuun tarttui kaksi amerikkalaista REITiä:

• WMC: Western Asset Mortgage Capital (WMC) on minun salkussani uusi osake. WMC on yksi isoimpia osingon maksajia REITien joukossa. Neljännesvuosittainen osinkotuotto on tällä hetkellä jopa 18.6%. Erittäin iso tuotto ei liene pysyvää, mutta viimeisimmän osingon kohdalla yritys jopa hilasi osinkoaan ylöspäin.

• ARCP: American Realty Capital Properties (ARCP) jäi eilen kiinni rysän päältä tilinpäätöstietojen tietoisesta vääristelystä. Ongelma oli rahallisesti varsin pieni yrityksen koon huomioon ottaen, mutta antoi erittäin huonon kuvan yrityksen kulttuurista. Talousjohtaja ja hänen kirjanpidosta vastaava alaisensa menivät vaihtoon ja markkinat rankaisivat osaketta isolla kädellä. Osake romahti pahimmillaan yli kolmenkymmenen prosenttia. Itse nappasin osaketta hieman pahimman kuopan jälkeen n. 25% alennuksella. Optimistisena uskon että tällainen kriisi antaa paikan ostaa osinkolappuja hyvällä alennuksella.

ARCP:n tapaus osoittaa, että hajauttaminen on todella tärkeää sijoitustoiminnassa. Vaikka minullakin on suhteellisen hyvin hajautettu salkku, katosi kurssilaskun myötä kohtuupotti rahaa taivaan tuuliin. Kummatkin nyt ostetuista osakkeista jää salkkuuni maksamaan reiluja osinkoja. Tällöin kestän nousuja ja laskuja ja nautin säännöllisesti tulovirrasta.
     

Positiivista ajattelua kurssilaskusta

Viimepäivien kurssilasku Suomessa ja muuallakin on ollut varsin hurja. Omassa salkussani lasku on tarkoittanut viimeisen kuukauden aikana 6.4% laskua ja huipuista salkku tullut alas vielä hieman enemmänkin. Salkun arvo on ropissut alaspäin niin paljon, että töitä saan tehdä erittäin monta pitkää kuukautta että saan tuon pudonneen määrän raavittua taas kasaan.

Tähän laskuun tietysti voi suhtautua monella tavalla. Toisaalta tuntuu pahalta. Suhtaudun kuitenkin asioihin tyypillisesti positiivisesti ajatellen ja tästäkin kurjimuksessa voin nähdä pieniä valonpilkahduksia. Näitä ovat mm. seuraavat asiat:

• Alkuvuoden aikana minulle kertyi iso määrä luovutusvoittoja. Kurssilaskun myötä nyt salkustani löytyy osakkeita, joita myymällä voin välttyä ylimääräisien verojen maksulta. Tämä pehmittää mukavasta kurssilaskun tuomaan tuskaa
• Olen siirtänyt salkkuani "osinkopapereiden" suuntaan viimeisen vuoden aikana. Useimpien näistä yrityksistä pitäisi olla sen verran vakaalla pohjalla, että tulovirta osinkojen kautta tulee jatkumaan vakaana myös tulevaisuudessa. Jälleen kerran, isommatkin kuprut kestää paremmin jos tasaista osinko virtaa tulee sisälle hyvää tahtia
• Kurssilasku tarjoaa myös mahdollisuuden myös ostaa tulevaisuudessa osakkeita halvemmalla. Koska mielelläni sijoitan tasaisena virtana joka kuukausi hieman lisää, tarjoaa lasku mahdollisuuden saada hyvää tavaraa halvemmalla

Kaikki tämä tietysti saattaa olla itsepetosta, joka helpottaa kestämään pudotuksen tuskaa paremmin. Pidemmällä tähtäimellä näitä laskuja ja nousuja kuitenkin aina tulee ja niiden kanssa pitää oppia elämään.

PS. Ehkä jälkiviisaana, kun kesällä manailin korkeita kursseja Suomessa, olisin kuitenkin voinut tehdä vahvempiakin liikkeitä rahojen siirtämiseksi muualle, turvallisemmille vesille. Oppia ikä kaikki

Osinkojen perässä Amerikkaan ja maailman ympäri

YIT:stä vapautuneet rahat olen viimeisten päivien aikana laittanut kiinni joukkoon osinkopapereita.

• SDIV: Global X SuperDividend ETF sijoittaa globaalisti iso-osinkoisiin yrityksiin. Kohteina 100 yritystä eripuolelta maailmaa, eri toimialoilta. Vuosittainen osinkotuotto nykykurssilla 6.3%
• ARCP: American Realty Capital Properties (http://www.arcpreit.com/). Amerikkalainen REIT, joka sijoittaa liikekiinteistöihin. Vuosittainen osinkotuotto 8.3%
• ARR: ARMOUR Residential REIT. Amerikkalainen mREIT, joka sijoittaa asuntoihin tai asuntolainoihin (mREIT). Vuosittainen osinkoprosentti nykykurssilla on jopa yli 15%

Kaikkia näitä salkusta löytyikin jo valmiina. Kesästä kaikkien näiden kurssit ovat laskeneet reilusti viimeisen parin kuukauden aikana. Näenkin tässä mahdollisuuden ostaa korkeaa osinkovirtaa selkeällä alennuksella parin kuukauden takaisiin hintoihin verrattuna.

Edelleenkin uhkana varsinkin viimeisillä kahdella paperilla on potentiaalinen korkotason nousu, joka voi iskeä näihin isolla velkavivuilla toimiviin yrityksiin osakekursseja laskien.


Toivottavasti nämä pysyvät salkussa pitkään ja hyvällä tuloksella.

Syntymäpäivälahjarahat rahastoihin

Lapsien syntymäpäivät, nimipäivät ja joulu ovat tapahtumia, jolloin sukulaiset ja ystävät tuovat helposti paljon lahjoja lapsille. Kaikki paikat täyttyvät erilaisista muovihirvityksistä tai pehmoleluista. Näin tapahtuu meidänkin perheessämme.

Normaaliperheistä poiketen, meidän perheessämme isovanhemmat ovat ottaneet tavaksi antaa pienen rahamäärän lapsien tilille silkkana rahana lahjan ostoon sijaan. Kuten arvata saattaa, nämä rahat perheessämme pistetään tietysti sijoituksiin.

Meidän perheemme lapsien rahat menevät tällä hetkellä rahastoihin. Kummallekin lapselle on asetettu Nordnetissä kuukausisäästämisohjelma, jonka kautta sijoitukset menevät nyt samoihin rahastoihin kuin itsellänikin. Nykyiset kuukausisijoituskohteeni, joista jo kirjoitinkin noin kuukausi sitten ovat::

• iShares Core MSCI Emerging Markets IMI UCITS ETF
• Nordnet Superfondet Norge.

Varallisuus ei tietenkään lasten kohdalla riitä isoihin kuukausittaisiin sijoitusmääriin vaan sijoitukset hoidetaan minimimäärillä eli 50 Euroa kuukaudessa. Pienilläkin erillä kuukausittain, yhdistettynä pieniin kuluihin, on potin mahdollista kasvaa isoksi vuosien varrella.

Iloisten mielten ja juhlien riemun lisäksi siis myös lasten sijoitusvarallisuuden kasvu on nyt hyvä syy odottaa lasten syntymäpäiviä.

Valmistautumista vuoden loppuun - YIT kierrätetään pois salkusta

Sijoitukseni YIT:hen on viimeisen 12 kuukauden aikana osoittautunut täydeksi pommiksi.

Sijoitin osakkeeseen viimevuoden lopulla kun osakkeen kurssi oli jo mielestäni laskenut roimasti ja odotin sen saavuttaneen kestävän tason n. kymmenen euron pinnassa. Ukrainan kriisi heilautti kuitenkin YIT:n tilannetta vielä reilusti huonompaan suuntaan. Kotimarkkinan heikkouden lisäksi päälle tuli Venäjän kirous. Kurssi on pudonnut keskiostoistani, jotka olivat hirman alle 10 euroa vain vähän yli kuuteen euroon.

Puhdistin puolet YIT:stä salkustani jo noin 8 euron hintaan heinäkuun lopussa, mutta nyt päätin loppujen lopuksi liipaista pois loputkin YIT:t salkustani. Myyntihinta lopuille oli vain 6.15 euroa ja siten tappioprosentit karmivia. Surkeimpia sijoituksiani ikinä.

Yrityksen huonon tilanteen lisäksi yhtenä tärkeänä syynä YIT:n poistoon salkusta on tappioiden realisointi. Vuoden myynneistä saldo toistaiseksi on reilusti plussalla osaltaan esim OP-Pohjolan pörssistä poistumisen vuoksi. Tämän vuoksi tappioiden realisoinnilla tulen saavuttamaan selkeän hyödyn verotuksessa.

Seuraavaksi pitää suunnitella mitä vapautuneilla rahoilla pitäisi tehdä. Pidänkö sukanvarressa, pistänkö suosikki-ETF:iin vai löydänkö sopivia ostokohteita osakkeista. Ehdotuksia vastaanotetaan.

OPR-Vakuus Oy ja tuottoa.fi -palvelu?

Korkean, tasaisen tuoton metsästykseni on jatkunut edelleen.  Tuossa yhteydessä löysin OPR-Vakuus Oy tarjoaman mahdollisuuden sijoittaa heidän etuoikeutettuun B-sarjan osakkeeseensa. Käytännössa tämä tapahtuu heidän Tuottoa.fi -palvelun kautta.

Sijoituksen koko alkaa 1000 Eurosta ylöspäin ja sillä käytännössä saa kiinteän osingon, jonka vuosittainen koko vaihtelee sijoitusajasta riippuen alun neljästä prosentista puolen vuoden jälkeen maksettavaan kahdeksaan prosenttiin.

OPR-Vakuus Oy on suomalainen rahoitusyhtiö, joka myöntää kulutusluottoja yksityishenkilöille sekä käyttöpääomarahoitusta yrityksille.Käytännössä yritys on esimerkiksi useampien eri pikavippi- brändien takana. .

Hieman eettisesti arveluttavasta liiketoiminta-alueestaan huolimatta, yritys on taloudellisesti tehnyt ainakin papereiden mukaan hyvää ja kasvavaa tulosta. Sijoittajilta yritys on kerännyt yhteensä 16.1 miljoonaa Euroa rahaa kyseisiin B-sarjan osakkeisiin ja sijoittajia oli kesäkuun lopussa 515 kappaletta.

Huomionarvioisia asioita sitoituksesta lienevät seuraavat asiat:

• Osinko maksetaan kuukausittain
• Verotuksellisesti sijoitus toimii kuten listaamattomissa yrityksissä tavallisesti: 75% tulosta verovapaata, 25% pääomatuloa.
• Kuluja hallinnointi- tai avausmaksuina ei sijoituksessa ole
• Sijoitus on osakesijoitus eikä kuulu talletussuojan piiriin, eikä ole pääomasuojattu. Osinkojen maksaminen vaatii, että yhtiöllä on voitonjakokelpoisia varoja. . 

Lopputuloksena olettaen, että yritys pysyy hyvällä ja kannattavalla polulla, se maksaa mainiota osinkotuottoa, josta pystyy vielä nauttimaan selkeästi alhaisemmalla veroprosentilla kuin pörssiosakkeissa.

Tämä näytti niin mielenkiintoiselta, että pistin pienen koepallon sisään. Paljon en kuitenkaan uskaltanut rahoja tähän koriin ainakaan tässä vaiheessa laittaa, mutta katsotaan toimiiko tuo sijoitus miten hyvin ja saanko osingot tasaisesti tililleni.

Jos joku lukijoista on jo tutustunut näihin  OPR-Vakuus Oy:n etuoikeutettuihin B-sarjan osakkeisiin, kuulisin mieluusti teidän kommentteja? Sijoititko? Miksi tai miksi ei?

Lisää tietoa voit lukea oheisesta linkistä:  8% verovapaata osinkoa - Tuottoa.fi!

Helsingin pörssi tyhjenee

Tänään jälleen yksi yritys, viimeisen vuosikymmenen pörssitähti Vacon, ostettiin ulos Helsingin pörssistä. Sama kuvio on toistunut tänä vuonna useamminkin. OP-Pohjola lähti. Rautaruukin ostanut SSAB sentään jäi kirjoille myös Helsinkiin. Vaikka pieniä yrityksiä on onneksi tullut pörssiin tänä vuonna lisää, suunta kuitenkin on harmikseni selvä. Rahaa ja yrityksiä on Helsingin pörssistä poistunut.


Valtiovallan soisi huomaavan tämän pörssin näivettymisen. Nykyään verotuksellinen hyöty siitä, että pitää yrityksen listaamattomana on ilmeinen. Tähän pitäisi ehdottomasti puuttua ja tasoittaa tietä siihen, että yritysten ja niiden omistajien verokohtelu olisi samaa täysin riippumatta siitä onko yritys pörssissä vai ei, Kuka tuota vain hallituksessa lähtisi ajamaan, kun kellään poliitikoista ei tunnu olevan sijoittamisesta kokemusta.


PS. Kevään. OP-Pohjolan lähtemisestä korjasin mehevät voitot ja joudun noista maksamaan pääomatuloveroa aivan liikaa. Mieluummin olisin rahat pitänyt kiinni OP-Pohjolassa edelleen, mutta näin kävi. Vaconia en omistanut,

Kuukausisäästäminen: Rahastot valittu

Parin viikon hiljaiselon jälkeen, päätin tehdä muutoksia omassa säästämissuunnitelmassani. Laitoin vihdoin ja viimeinen lisää paukkuja rahastojen/ETF:ien kuukausisäästämiseen.

Valitsin omaan säästöohjelmaani seuraavat kaksi rahastoa:

• iShares Core MSCI Emerging Markets IMI UCITS ETF: Tämä karttuva, kehittyvien markkinoiden ETF on kulurakenteeltaan edullinen, kulusuhde vain 0.25%. Tämä ETF lisättiin kesällä Nordnetilla kuukausisäästämiseen sopivien ETF:ien listaan, joihin voi sijoittaa ilman välityspalkkioita. Käytännössä tulen saamaan osani yli 1100 yrityksestä. Suurimmatkin sijoitukset ovat vain n. kolmen prosentin painolla. Top 10 sijoituksia ovat mm. Samsung Electronics, Tencent, China Mobile, Gazprom, MTN Group. On Etelä-Koreaa, Kiinaa, Taiwania, Venäjää ja Etelä-Afrikkaa. Puolet kuukausisäästämispotistani ohjasin tähän ETF:ään
• Nordnet Superfondet Norge: Kuten edellisessä blogikirjoituksessani kerroin, mielestäni uudet Nordnetin Superrahastot ovat mielestäni mainioita sijoitustuotteita. Näistä Superrahastoista valitsin omaan salkkuuni Oslon pörssin 25:teen eniten vaihdettuun osakkeeseen sijoittavan Nordnet Superfondet Norgen. Puolet kuukausisäästämispotistani ohjasin tähän rahastoon.

Veroteknisesti ja kulurakenteeltaan kummatkin kohteet ovat mainioita tuotteita. Siten tiputtelen noihin kohteisiin lähitulevaisuudessa tasaisen varmasti kuukausittain sopivan suuruisia summia.  Tämän lisäksi keräilen hiljalleen myös sotakassaa jolla voisi sijoittaa taas myös seuraaviin suoriin osakesijoituksiin jos ja kun oikeita paikkoja tulee.

-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------

                                                              Aloita ETF-kuukausisäästäminen

-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------

Nordnet Superrahastot muihin pohjoismaihin nyt auki

Viime viikolla harmittelin, että Nordnetin muiden pohjoismaiden Superrahastoihin ei vielä alkuperäisistä lupauksista huolimatta kesän aikana pystynyt sijoittamaan. Heti harmittelun jälkeen tilanne on onneksi muuttunut.

Nyt Nordnet tarjoaa palkkiottomia Superrahastoja myös muihin pohjoismaihin. Tarjolla kaikenkaikkiaan 4 Superrahastoa. Suomen lisäksi voi sijoittaa seuraaviin rahastoihin:

• Nordnet Superfonden Sverige: Sijoittaa Tukholman pörssin 70:een vaihdetuimpaan osakkeeseen
• Nordnet Superfondet Norge: Seuraa Oslon pörssin 25:ttä vaihdetuimman osakkeen indeksiä
• Nordnet Superfonden Danmark: Seuraa Kööpenhaminan 20:n vaihdetuimman osakkeen indeksiä.

Näissä kolmessa uudessa rahastossa Nordnet noudattaa muuten aikaisempaa periaatetta kuluttomuusperiaatetta (ei hallinnointipalkkioita), mutta rahastaa valuutan vaihdoista, sillä kyseiset rahastot arvostetaan paikallisvaluutoilla (SEK, NOK, DKK), mutta veloitus tehdään Eurotililtä. Tällöin Nordnet ottaa siivunsa (0.5%) valuutan vaihdon muodossa. Nämä rahastot siis tältä osalta ovat hieman Superrahasto Suomea kalliimpia. Pääset lukemaan lisää näistä rahastoista esim. oheista mainoslinkkiä klikkaamalla.

Nyt pitäisi lähteä tutustumaan mihin näistä kannattaisi rahansa laittaa. Onko suosituksia?

-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------
Sijoita Nordnetin superrahastoon!. Nordnet Superrahasto Suomi on markkinoiden ensimmäinen, aivan uusi ja täysin kuluton indeksirahasto. Rahasto seuraa OMXH25-indeksiä, eli Helsingin pörssin 25 vaihdetuimman osakkeen kehitystä.• merkintä- ja lunastuspalkkio 0 € • hallinnointipalkkio 0 € • säilytys 0 €
-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------

Lasten sijoitusten vero-optimointi - Parhaat vinkit kullankalliita?

Kun sijoittaa rahaa vuosikymmenien aikasäteellä, yksi tärkeimmistä tekijöistä menestykselle on kustannustehokkaiden ja verotehokkaiden sijoitusten tekeminen. Yksi parhaimmista uutisista viimekuukausina sijoittajille tuolla saralla oli Nordnetin Superrahaston luominen. Kuten monet suomalaiset sijoittajat varmaankin kuulivatkin, oli kyseessä kuluton, kumuloituva indeksirahasto, joka tuon kuluttomuuden ja verotehokkuuden vuoksi sopii erinomaisesti pitkän tähtäimen sijoitusinstrumentiksi. Kaikkien perheemme jäsenten rahoja pistettiin kasvamaan kyseiseen rahastoon. Osalla yksittäisinä potteina, osalla kuukausisäästösopimusten muodossa.

Itse odotan innolla myös Nordnetin vastaavia tuotteita muihin pohjoismaihin. Koska uskon muiden maiden talouden kasvavan paremmin kuin Suomen, haluaisin ehdottomasti pystyä sijoittamaan samanlaisiin kuluttomiin indeksirahastoihin myös muualla. Nordnet ei ole kuitenkaan vielä avannut sijoituksia muiden maiden superrahastoihin. Alunperin nämä luvattiin avattavaksi jo heti Nordnet Superrahasto Suomen jälkeen, mutta tuota avaamista on vieläkin tarvinnut odotella. Toivottavasti odottelu loppuu pian.

Blogissani anonyymi-kommentoija antoi myös toisen erittäin mainion vinkin eritoten lasten sijoituksien vero-optimointiin. Kommentoija sanoi, että yksi mainio vaihtoehto on etsiä osakkeita maista, joilla ei ole verosopimusta Suomen kanssa. Näiden osakkeiden osinkoja verotetaan lain mukaan ansiotulona. Koska pikkulapsilla ansiotulot ovat olemattomat, tyypillisesti ei veroja näistä osingoista lapsien tarvitse maksaa ensinkään, koska ansiotulon alaraja ei vielä osingoilla mene rikki.

Yksi esimerkki tälläisesta osakkeessa on Bermudalla kirjojaan pitävä Seadrill joka löytyy joko NYSE:n tai Oslon pörssin listoilta. Ilmeisesti jos lapseni sijoittaisivat Seadrilliin voisivat he saada seuraavat vuodet ennen ansiotulojen (eli 15-20v) alkamista osinkonsa verottomana. Tuolla saisi mainion etumatkan verrattuna valtaosaan yrityksistä, joiden osingoista joutuu maksamaan 30% veroja.

Minun kysymykseni arvon sijoittajatovereille olisikin seuraava: Pystyttekö nimeämään Seadrillin lisäksi mitä muita ison vuosittaisen osingon maksavia yrityksiä, jotka majailevat valtioissa, joiden kanssa Suomella ei verosopimusta ole. Noista voisi tehdä listan ja lähteä tutkimaan kelpaisiko joku noista sijoituskohteeksi indeksien kylkeen. Pistäkää kommentteina hyviä ehdotuksia sisään?

-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------
Nyt se on täällä. Täysin kuluton rahasto. Nordnet Superrahasto Suomi on markkinoiden ensimmäinen, aivan uusi ja täysin kuluton indeksirahasto. Rahasto seuraa OMXH25-indeksiä, eli Helsingin pörssin 25 vaihdetuimman osakkeen kehitystä. • merkintä- ja lunastuspalkkio 0 € • hallinnointipalkkio 0 € • säilytys 0 €
-------------------------------------------------------------Mainos--------------------------------------------------------------------

Rohkeasti vivutettua osinkotuottoa

Viimeisimät lisäykset salkkuuni löytyvät UBS-pankin Etracs Exchange Traded Note (ETN) -valikoimasta.

Osingon himoissani päätin sijoittaa hieman rahaa erilaisiin erittäin riskipitoisiin, vivutettuihin, huimankorkeaa osinkoa maksaviin rahastoihin. UBS:n valikoimassa näitä löytyy monenlaisia ja aiheeseen voi tutustua osoitteessa http://etracs.ubs.com/

Itse sijoitin pienet erät seuraaviin kohteisiin:

• ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Mortgage REIT ETN (Ticker: MORL). Tässä takana on kaksinkertaisella vivulla kokoelma mREIT papereita Amerikan markkinoilta. Pohjana olevat mREITithän ovat jo itse valmiiksi vahvasti vivutettuja (tyypillisesti 6-7 kertainen määrä). MORL:issa lisätään vielä vipua tuplamäärä lisää. Tuloksena on paperi, jonka osinko tuotto on yli 20% vuodessa. Rahaa tupsahtaa tilille kuukausittain, joskin vain joka kolmas kuukausi osinko on hieman isompi. Tämä ei tietenkään tule ilmaiseksi. REIT-markkinan lasku iskisi tietysti paperiin tuplakovuudella. Erityisesti korkotason nousu iskisi ison velkavivun kautta erittäin kovin kyseiseen paperiin. Kun etsin tietoa MORL:ista, löydät mm. artikkeleita, jossa sanotaan tämän olen yksi tyhmimmistä sijoituksista (Morl: Stupid Income Investment of the Week). Tästä huolimatta päätin laitta pienen potin rahaa kiinni ja kasvaako tuo vuosien saatossa todella isoksi vai häviääkö kaikki tuhkana tuuleen

• ETRACS 2xLeveraged Long Wells Fargo Business Development Company Index ETN (Ticker: BDCL): Toimii samalla vivuttamisperiaatteella kuin MORL, mutta kohdesijoitukset ovat mREITtien sijaan Business Development Company (BDC) statuksella olevia yrityksiä. Isoimmat painot lapusta löytyvät seuraavissa yrityksissä American Capital LTD (ACAS), Ares Capital Corp (ARCC), Prospect Capital Corp (PSEC), Apollo Investment Corp (AINV) ja Fifth Street Finance Corp (FSC). Osasta oheisesta BDC-yrityksistä, joille ominaista myöskin on erittäin korkeat osinkoprosentit, kirjoitinkin edellisessä postauksessasi (Linkki). Tuloksena tässä vivutetussa paperissa  on 15% vuosittainen osinkotuotto. BDC-yritysten liiketoiminnan luoneesta johtuen koronnousu pitäisi aiheurraa BDCL:lle hieman vähemmän tuhoa kuin MORL:ille, mutta kuten arvata saattaa, tämäkin paperi kuuluu kuitenkin merkittävästi normaalia enemmän uhkapelipaperikategoriaan

Niin. Nyt siis oli vuorossa isoa osinko tuottoa valtavalla riskillä. Mainittakoon vielä että näiden papereiden tapauksessa ostaja joutuu kantamaan vielä liikkeellelaskijariskin. Eli UBS:n pistäessä laput luukulle, rahat jäisivät toisten taskuun. Itse en valitettavasti UBS:n finanssitilannetta tutkimut, mutta toivon että perinteinen pankki pysyisi pystyssä Portugalin serkkuja paremmin.

Seuraavissa sijoituksissa on ehkä sitten parempi katsoa hieman pieniriskisempiä kohteita.

Lisää osinkokoneita Amerikasta - PSEC ja FSC

Salkun kääntö ulkomaisiin osakkeisiin jatkuu edelleen. Tällä kertaa kohteeksi löytyi jälleen kaksi ison osinkotuoton omaavaa kohdetta Yhdysvalloista. Kummatkin yritykset ovat Business Development Company -kategoriaan kuuluvia yrityksiä (myöhemmin BDC)

Tyypillisesti BDCt investoivat ja rahoittavat isoa joukkoa pieni ja keskisuuria yrityksiä.  Kiinteistösijoituksia tekevien REIT:ien tavoin välttyvät BDC:t veroilta kun ne jakavat melkein koko tuloksensa osinkoina omistajilleen. Tämän vuoksi BDC:eiden joukosta löytyykin hämmentäviin isoihin osinkoprosentteihin pääseviä yrityksiä. Lisää BDC:eistä voit lukea vaikka oheisesta linkistä:
Wikipediasta

Valikoin kohteikseni seuraavat yritykset:

• Prospect Capital Corporation (PSEC): Usean muunkin suomalaisen sijoitusbloggarin kohteeksi valikoitunut BDC. Yrityksestä ovat kirjoittaneet muunmuassa seuraavat bloggerit: Osinkosijoittaja, Viisikymppisenä eläkkeelle ja Kinski. Erityisesti Osinkosijoittajalla on varsin kattava tarina yrityksestä omassa blogissaan. Hinta on noussut kevään alennusmyynnistä, mutta yritys tarjoaa vieläkin erittäin mielenkiintoisen mahdollisuuden hypätä kyytiin ja nauttia yli 12% vuosittaisista osingoista. Ja mikä mukavaa, osinkoja maksetaan kuukausittain.

• Fifth Street Finance Corp (FSC): Toinen iso BDC. Sijoituksia FSC:llä on yli 120:een keskisuureen yritykseen eri teollisuuden aloilta. Myös FSC tarjoaa yli 10% vuosittaista osinkotuottoa ja maksaa osinkoja PSECin tavoin kuukausittain.

 

Varoituksen sanana sanottakoon vielä, että kummatkin edellämainitut yrityksistä kuuluvat yrityksistä riskipitoisempaan päähän. Tuo erittäin korkea osinkotuotto kuitenkin innosti. Toivottavasti kummastakin yrityksestä tulee pitkäaikaisia omistuskohteita, jotka osinkojen muodossa tulevat lämmittämään mieltä kuukausittain monta vuotta.

Salkun painopisteen siirtäminen ulkomaille on nyt päässyt tilanteeseen, jossa portfolio on jakautunut maantieteellisesti suurinpiirtein seuraavasti:

• Suomalaisissa osakkeissa n. 75%
• Ulkomailla n. 20%
• Käteisenä n. 5%

Tuskin tuo suomalaisten osakkeiden osuus alle 50 prosentin tulee laskemaan, mutta  nykyisestään seuraavien vuosineljännesten aikana varmaankin askel kerrallaan pienenee edelleen.

 

Suomi-osakkeiden myynti ja pörssilasku

Kuluneella viikolla pörssit ympäri maailmaa rytisivät  rajusti alaspäin. Itsellänikin viimeisen viikon saldo on ollut julma. Kokonaispotti jyrkästi miinuksella.

Itse totesin jo tovin ennen tätä rytinää, että lähden kotiuttamaan voittoja osasta sijoituksista Suomesta ja lähden siirtämään sijoituksia ulkomaille, joka jo pelkän hajautuksen kannalta on järkevää.

Seuraavat ehdin kotiuttaa valtaosin juuri sopivasti viimepäivien kovia laskuja ennen:

• Fortum. Kevensin omistuksestani valtaosan pois. Hinta noussut viimekuukausien aikana niin reilusti, että ajattelin keventää reilusti. Tulen ilomielin taas Fortumin omistajaksi kun kurssi on pudonnut jonnekin 17 euron alapuolelle. Olen varma, että Fortum tulee vielä salkussani olemaan merkittävässä roolissa vahvasta osinkovirrasta ja tasaisesta liiketoiminnan luonteesta johtuen

• YIT. Reilu puolet pois YIT:stä. Hyppäsin mukaan YIT:hen viime vuoden lopun ja alkuvuoden aikana. Reilusti pudonneesta kurssista huolimatta, tämä oli ajoitusmielessä liian aikaisin. Otin tappioita tästä pois. Näkymät ovat Ukrainan kriisin myötä muuttuneet edelleen huonommaksi. Kummallakaan päämarkkinalla ei ihmeparannusta ole luvassa. Yritys taisteli hyvin viime neljännekset, mutta päätin ottaa tappioita tästä pois. Loput ovat liipaisimella.

• Nokia: Pieni kevennys Nokia potissa Q2 tuloksen jälkeen. Nokia jatkaa edelleen yhtenä isoimmista poteista salkussani. Näin vain hyvän mahdollisuuden käyttää hyväkseni nousurykäyksen hyvän tuloksen jälkeen. Kansainvälisenä yrityksenä Nokia ei kärsi Suomen talouden heikkoudesta. Motivaationa myynnille enemmänkin riskin tasaus yritysten välillä.

Osa myyntirahoista jäi sotakassaan. Osan jo ehdin pistää ulkomaisiin kohteisiin, joista osasta jo kerroinkin. Nämä ostot nyt pudonneiden kurssien takia alkavat heti reilusti miinuksella.

Saksalaiset vakuutusyhtiöt: Allianz ja Munich Re

Lasten salkkujen ollessa nykyisellään, olen jatkanut oman hyvin Suomi-painotteisen salkkuni painopisteen siirtämistä asteittain ulkomaisiin kohteisiin.

Kohteiden valinnassa olen edelleen painottanut osinkovirtaa ja yrittänyt etsiä kohteita, joissa saisin kohtuullisen korkeaa osinkotuottoa. Amerikkalaisten REITien kylkeen viime viikon lopulla otin kahta saksalaista vakuutusyhtiötä:

• Munich Re: Maailman toiseksi suurin jälleenvakuuttaja, jonka toiminta on hajautunut erittäin laajasti ympäri maailmaa. Osakkeen P/E-luku on alle 9. Osinkoprosentti nykykurssilla n 4.4%. Maksu kerran vuodessa. Kuriositeettina mainittakoon, että Warren Buffett on yhtiön merkittävä osakkeenomistaja 11.6 %:n osuudella

• Allianz: Saksan suurin vakuutusyhtiö ja johtava vahinkovakuutustoimija globaalisti. Vuonna 2012 yhtiön liikevaihto ylitti 100 miljardia euroa, hajautuen ympäri maailmaa. Osingot nykykurssilla n. 4.2% vuodessa. Maksu kerran vuodessa keväällä.

Kummatkin yhtiöt ovat maksaneet osinkoja hienosti osinkopottia vuosittain kasvattaen. Näistä yhtiöistä ja vakuutusyhtiöistä yleisesti on kirjoitettu muunmuassa Nordnetin Blogissa (http://www.nordnetblogi.fi/sijoita-kuin-buffett-osta-eurooppalaisia-vakuutusyhtioita/16/02/2014/)

Amerikkalaiset REIT- sijoitukset

Itse olen ollut huolestunut jo pidemmän aikaa Suomen markkinatilanteesta. Kotimarkkinoille fokusoituneet yritykset joutuvat joitakin positiivisia poikkeuksia lukuunottamatta kituuttamaan pienen kasvun tiellä.

Samalla Ukrainan kriisi velloo päällä kovempana kuin itse keväällä kuvittelin. Tarvitaan Putinin nopeaa nöyrtymistä, että Venäjän talous ei mene tuon takia vielä reilusti nykyistä enemmän sekaisin. Tämä Venäjä talouskriisi taas sotkee lisää suomalaisten yritysten tilannetta, koska monella suomalaiselle yritykselle on Venäjä on ollut mielenkiintoinen kasvumarkkina.

Suomalaisten yritysten pörssikursseissa tämä markkinoiden heikkous on näkynyt yllättävän vähän, ehkä noita Venäjä-fokusoituneita yrityksiä (kuten Nokian Renkaat) lukuunottamatta. Yleisindeksi on noussut huimaa vauhtia. Itsellänikin salkku on ollut vahvasti Suomi-painotteinen ja olen päässyt nauttimaan kovasta noususta.

Nyt kuitenkin huoli kasvusta on viimein itselläni päässyt tasolle, jolla ajattelin tehdä asialle jotakin. Tehtävänäni on siis osakepainon siirtäminen askel kerrallaan ulkomaita kohti.

Viimeisen viikon aikana yhdeksi ostokohteeksi ovat valikoituneet amerikkalaiset isolla osingolla varustetut REITit. Nuo Oravan amerikkalaiset sukulaiset sijoittavat isolla velkavivulla asuntoihin, kiinteistöihin ja noita tuntuu riittävän jos jonkinlaisella profiililla. Positiivista yrityksissä on iso osinkotuotto (kymmenen prosentin kummallakin puolella oleva vuotuinen tuotto), joka yrityksestä riippuen maksetaan joku kuukausittain tai vuosineljänneksittäin.

Yrityksiä katsottuani huomasin, että gravitoiduin itse  todella ison osinkotuoton kohteisiin. Valinnoiksi osuivat:

• American Realty Capital Properties, Inc (ARCP): Tuhansia liikekiinteistöjä ympäri Amerikkaa, osinkoprosentti 7.6%, maksu kuukausittain
• ARMOUR Residential REIT, Inc (ARR):, Tyyliltään "Agency mREIT", Vuosittainen osinkoprosentti 14.2%, maksu kuukausittain
• American Capital Agency Corp (AGNC): Tyyliltään "Agency mREIT", Vuosittainen osinkoprosentti 11.1%, maksu vuosineljänneksittäin

Uhkana näillä yrityksillä tietysti on potentiaalinen korkotason nousu, joka iskee väkisinkin näihin isolla velkavivuilla toimiviin yrityksiin kovastikin. Tuo riski on näiden yritysten kohdalla hyvinkin todellinen. Tulevaisuudessa jossakin vaiheessa korkotaso tulee varmasti nousemaan. Milloin tuo tapahtuu, onkin sitten hyvä kysymys.

Jos kuitenkin yritykset pystyvät jotenkin pitämään edes suurinpiirtein omasta osinkotasostaan, voi näistä osakkeista tulla hyvä tasainen osinkovirta salkkuun.

Rahat kiinni osinkopaperiin - Teliasonera

Vihdoin ja viimein sain aikaiseksi sijoitusuran aloittamisen myös nuoremmalle lapselleni. Samoin kuin vanhemman lapsen tapauksessa sai toinenkin isovanhemmiltaan yhteensä noin 4000 Eur rahalahjoituksen syntyessään.

Pohdin pitkään kannattaako yleensäkään laittaa rahaa kiinni tässä markkinatilanteessa. Kun tutkin sopivia kohteita, löysin lopulta yhden, joka läpäisi testin: Teliasonera. Iso osiko tuotto, defensiivinen, useaan maahan levittynyt ja mielestäni arvostustasoltaan kohtalainen. Uskon, että Teliasonerasta voi tulla varma pitkäaikaissijoitus, joka tarjoaa tasaista tuottoa lapselleni. Puolen 4000 Eur potista meni siis tälle teleoperaattorille.

Loppujen osalta päädyin Nordnetin Superrahaston kuukausisäästämiseen pienellä summalla joka kuukausi. Saan hajautettua isompaan joukkoon osakkeita pienellä kulurakenteella ja samalla saan aikahajautettua sijoitusta niin, että kaikkea en laita kiinni kerralla, varsinkin kun nyt tuntuu markkina olevan varsin korkealla.

Tuolla järjestelmällä toivottavasti eurot muuttuvat tuhansiksi seuraavien vuosien kuluessa.

Nordnetin Superrahasto

Yllätyin muiden sijoittajien tapaan Nordnetin uusimman sisäänheittotuotteen, palkkiottoman Superrahaston lanseerauksesta.

Kun etsin lapsilleni sijoituskohdetta, joka pidemmän päälle, kymmenien vuosien kuluessa, tuottaisi parhaan mahdollisen tuloksen, nousee Nordnetin tuote olemattoman kustannuksensa takia ehdottomasti katsomisen arvoiseksi. Kun rahasto vielä sijoittaa korkoa korolle periaatteella osinkorahat eteenpäin niin, että sijoittajan koko veronmaksu siirtyy eteenpäin rahaston lunastusaikaan, voi rahastolla saada isonkin verohyödyn vuosien kuluessa.

Näillä puheilla pistinkin Elisasta vapautuneet rahat kiinni Nordnetin Superrahasto Suomeen. Lehtien palstoilta on voinut seurata, että rahastoon sijoittaneita on ollut yli 5000. Erinomaisesti on viesti siis mennyt läpi sijoittajien keskuudessa.

Mietittävää Nordnetin Superrahasto Suomessa on minusta siinä, että kyseinen tuote kuitenkin sijoittaa juuri suomalaisiin osakkeisiin. Vaikka monet Helsingin pörssin isot yritykset tekevätkin valtaosan liikevaihdostaan Suomen ulkopuolella, on mukana kuitenkin paljon yrityksiä, joiden liiketoimintaan Suomen talouskasvulla on merkittävä vaikutus.

Itse en isoon kasvuun Suomessa usko. Lehtiä lukemallakin tulee olo, että taitaisi olla parempi, jos rahat olisivat sijoitettuna jonkun muun maan osakkeisiin. Pitänee tutkia noita vaihtoehtoja tulevaisuudessa.

Ensimmäinen myynti

Lapseni ensimmäiset osakekaupat onnistuivat mielestäni varsin mainiosti:

• Elisa: Ostettu hintaan 16.83 Eur (2012 helmikuussa). Nyt kurssi ylhäällä 33% ja olen välissä ehtinyt jo saada kaiken kaikkiaan peräti kolmen vuoden osingot (2012-2014), kaiken kaikkiaan 3.90 Eur. Kokonaistuotto osakkeella siis n. 56% . Elisan paino pienehkössä salkussa on jopa 70%.
• Fortum: Ostettu hintaan 15.26 Eur (2013 elokuussa). Fortuminkin kurssi on noussut reilusti (29%) ja siitäkin olen saanut yhdet osingot tänä vuonna. Kokonaistuotto Fortum sijoitukselle 36% alle vuodessa. Paino nykyään salkussa noin 30%

Nyt näiden osakkeiden kovahko nousu on alkanut hiukan hirvittää. Vaikka kummatkin ovat osakkeita, jotka kestävät taantumaa hyvin, kummankin kohdalla huolena on heikohko kotimarkkina täällä Suomessa. Väkisinkin mietityttää, onko näiden osakkeiden nousut nähty.

Itselleni Fortumia isompi huoli on selkeästi Elisa. Historiallisesti katsottuna Elisan osakekurssi on todella korkealla.Varsinkin kun paino salkussa Elisan kohdalla on noin valtava, isohkot pudotukset tuntuisivat todella paljon.

Hevosten vaihtaminen lennosta osakekaupassa kuitenkin maksaa veroina erittäin paljon. Verokarhun viedessä 30% syntyneestä voitosta, ei kannata hirvittävästi vaihdella huvin vuoksi nousseita osakkeita toisiksi.  Tätä dilemmaa mietin pitkään. Kumpi pelottaa enemmän: Elisan osakkeen mahdollinen lasku vai verokarhun koura.

Päädyin lopulta siihen että kevennän nyt Elisan osuutta salkussa hiukan vajaalla 1000 Eurolla alemmaksi, noin 55 prosenttiin kokosalkusta. Jos en tee muita luovutuksia tänävuonna, en maksa tuosta veroja ensinkään, koska vuositasolla alle 1000 Eur vuosiluovutuksista ei veroja tarvitse maksaa. Näin siis minimoin verojen maksun tällä hetkellä.

Jään vielä miettimään pitäisikö suurempiakin muutoksia tehdä... Mitenkähän huippusijoittaja nyt toimisi?

Sijoitusstrategia ja ensimmäiset sijoitukset

Vanhemman lapsen kohdalla, noin kaksi vuotta sitten, jouduin miettimään oikeaa sijoitusstrategiaa tapauksessa, jossa sijoitaisinkin omien rahojen sijaan lasteni rahoja.

Tavoitteenani tietysti on lasten sijoitusten kohdalla ennenkaikkea pitkäaikaissäästäminen. Sijoitushorisontti vauvaiän sijoituksissa on ainakin 20 vuotta. Tällöin on selvää, ettei rahoja kannata makuuttaa säästötilillä, vaan kannattaa löytää parempia sijoituskohteita. 

Itse osakesäästämistä harjoittaneena keskityin automaattisesti osakkeisiin ja ehkäpä helppouden vuoksi Helsingin pörssiin. Pörssiyhtiöistä tietysti löytyy monenlaisia yrityksia. Pelipapereita, riskisiirtoja tai enemmän tasaisempia yrityksiä. Koska lasten säästövarat kuitenkin ovat varsin pienet, ajattelin löytää kohteita, joissa säästöt eivät ensimmäisten vuosien aikana heti turhien riskien myötä katoaisi taivaan tuuliin. Kohteeksi muodostuivat tasaisesti tuottavat osinkokoneet.

Ensimmäinen sijoituskohteeni vanhemmalle lapselle oli Elisa, noin pari vuotta sitten, ja toinen reilua vuotta myöhemmin Fortum. Kummatkin edustavat korkeita osinkoja maksavia vakaita yrityksiä. Ajatus on, että vaikka pitäisin vain näitä yrityksiäkin pidemmällä horisontilla, sijoituksen tuotto jo pelkästään osinkonäkökulmastakin varmasti olisi kohtuullinen ja voittaisi mennentullen rahojen makuuttamisen pankkitilillä.

Pesämuna

Perheemme on perinteinen suomalainen perhe. Neljä henkeä. Isä, äiti ja kaksi lasta. Toinen lapsista on vielä vauvaiässä, toinen pian jo kolmen vuoden ikäinen. Elämämme on varsin tasaista Espoossa asuvan lähiöperheen elämää. On rivitalo ja farmariauto. Kultainen noutaja vain puuttuu isän allergian takia.

Kummallekin lapselle isovanhemmat ovat antaneet pienen pesämunan, muutaman tuhannen euron potin rahaa, syntymisen yhteydessä Tämä blogi kertoo siitä, miten lapsien pesämunaa kasvatetaan tulevien vuosien kuluessa.

Kerromme sijoituksista, sijoituksista lähinnä pitkällä aikavälillä, sijoitusstrategioista kun kyseessä on se, miten lasten rahat saadaan poikimaan. Samalla tietysti kerromme myös siitä mitä jo enemmän sijoittamiseen tottunut isä ja noviisiäiti tekevät säästääkseen rahaa ja mihin hullunkurisiin asioihin sitä tulee tuhlattua.

Motivaationa tälle blogille on kannustaa vanhempia ympäri Suomen siirtämään rahansa pois pankkitileiltä ja aloittamaan sijoittamisen lapsiensa puolesta. Toivottavasti tarinasta tulee oikeasti kannustava kertomus kurssinousuineen ja kasvavine osinkoineen.